20. gadu sākums. Sanktpēterburga, krāsota "zaļgani, mirgo un mirgo, briesmīga krāsa, fosforiska". Autors, parādoties priekšvārdā, savu runu noslēdz ar vārdiem: “Man nepatīk Pēterburga, mans sapnis ir beidzies”.
Romāna varonis Teptiolkins ir “noslēpumains radījums” - garš, plāns, ar pelēkiem, sausiem matiem, vienmēr iegrimis sapņos un domās. "Skaistās birzītes viņam bija smaržīgas vismirdīgākajos sapņos, un neķītras statujas, kas bija astoņpadsmitā gadsimta mantojums, viņam šķita spīdošas saulītes no Pentelijas marmora."
Starp viņa draugiem ir nezināms dzejnieks Kostja Rotikova un Misha Kotikov, Marya Petrovna Dolmatova, Nataša Golubets. Pilsēta tika šausmīgi un savādi pārveidota. Teptyolkin dzīvo nabadzīgo ciematu otrajā ielā. "Zāle auga starp akmeņiem, un bērni dziedāja neķītras dziesmas." Šajā gandrīz nepazīstamajā pilsētā, jaunā nezināmā pasaulē, draugi cenšas atrast vietu sev. Viņi sapņo palikt renesanses sala cilvēku vidū, kas dzīvo saskaņā ar dažādiem likumiem. Teptyolkin īrē kotedžas torni Peterhofā, kur draugi runā par cildenu. “Mēs, vienīgie, ko paturējam, ir kritikas ugunis, cieņa pret zinātni, cieņa pret cilvēku ... Mēs visi atrodamies augstā tornī, mēs dzirdam, kā pret granīta malām sitas vardarbīgi viļņi,” skatītājiem sacīja Teptyolkins. Garais, pelēkmatainais filozofs spēlē vijolu vecā melodijā, un draugiem šķiet, ka viņi ir "šausmīgi jauni un šausmīgi skaisti, ka viņi visi ir šausmīgi labi cilvēki".
Bet dzīves gaita viņus visus paceļ. Un tagad Misha Kotikova, nesen noslīkušā mākslinieka un dzejnieka Zaevfratsky fane, apprec savu atraitni, dumjš un skaisto Ekaterina Ivanovna un kļūst par zobārstu. Kostja Rotikovs, mākslas pazinējs, kurš Gongoru lasa oriģinālvalodā un smalki apspriež baroka stilu, “sulīgu un nedaudz traku stilu”, savāc sliktu gaumi (“Visa pasaule mierīgi Kostja Rotikovam pievērsa sliktu gaumi, Karmenas attēlu uz konfekšu papīra viņam piegāja vairāk, kaste, nevis Venēcijas skolas gleznas, kā arī suņi pulkstenī, laiku pa laikam izliekot mēli nekā fausti literatūrā ”). Nataša ir precējusies ar tehniķi Kandalykinu, vulgāru un liekuļu. Teptyolkins atsakās no sava dzīves darba "Sajūtu hierarhija" un nopelna, lasot lekcijas par dienas vajadzību. Marija Petrovna, kura kļuva par viņa sievu, no poētiskas jaunās dāmas pārvēršas par ļoti praktisku mājsaimnieci. Nezināms dzejnieks, kurš dedzīgi reaģē uz realitāti un nespēj panākt kompromisu, izdara pašnāvību. Dzejnieks septembris, atguvies no garīga rakstura traucējumiem, kļūst nedzirdīgs pret paša dzejoļiem, kas sarakstīti slimības laikā ("No manas dvēseles neņem manas skropstas / tavas dvēseles augstās acis").
Marya Petrovna mirst. Un pēc viņas nāves Teptyolkin kļuva par "nevis sliktu kluba darbinieku, bet ievērojamu, bet muļķīgu ierēdni". Viņš kliedz uz saviem padotajiem un šausmīgi lepojas ar savu stāvokli. Romāns noslēdzas ar pēcvārdu, kurā atkal parādās autors. Viņš un viņa draugi "strīdas un sajūsmā, un gatavo grauzdiņus augstās mākslas sasniegšanai, nebaidoties no kauna, noziegumiem un garīgas nāves".
Romāna noslēguma daļā autors un viņa draugi “izkļūst no dārzeņu smadzenēm burvīgā pavasara naktī Sanktpēterburgā, slaucot dvēseles pār Ņevas pusi, pāri pilīm, virs katedrālēm, nakts čaukst kā dārzs, dzied kā jaunībā un lido kā ar bultu, kas viņiem jau pagājusi garām”.