XVII gadsimts, Luija XIII valdīšanas laiks. Gaskonsā, noārdītā pilī, nožēlojamā barona de Sigonjaka, kādreizējās dižciltīgās un spēcīgās ģimenes pēdējās atvases, apmēram divdesmit piecu gadu vecuma jauna cilvēka, "kuram viegli būtu skaista reputācija, ja viņš nebūtu pilnībā atteicies no vēlmes patikt," izdzēš. Kopā ar viņu savu nabadzību dala uzticīgais kalps Pjērs, kaķis Beļzebubs, suns Miro un zirgs Bejards.
Vienā lietainā rudens vakarā vagabondu teātra aktieri klauvē pie pils durvīm “šo gavēņa cietoksni” un “nabadzības patvērumu” un lūdz patvērumu. Kā ierasts, katram komiķim ir sava nemainīga loma, tieši tāpēc dzīvē viņš bieži uzvedas tāpat kā uz skatuves. Blasius ir pedants visur un visā; Leander pirmais mīļākais - glīts un plīvurs; Skapenes rupjības kalpu manieres atgādina lapsu; lielīgais kareivis Matamors, kā tam vajadzētu būt, “ir plāns, kaulains un sauss, piemēram, bende vasarā”; Kokteilis un lepnā Serafina spēlē varoņu lomu; godājamā Leonarda tante - “dižciltīgā māte” un duets kombinācijā; Zorbina neatvairāmais koķetrais subretka vīriešiem “it kā no mīklas, kas aromatizēta ar sāli, pipariem un garšvielām”; kautrīgā un šarmantā jaunā Izabella spēlē vienkāršo lomu un atšķirībā no draugiem necenšas piesaistīt uzmanību. Izabella "nelikās akla - viņa aizrauj, kas noteikti ir vērtīgāks". Trupas galva ir Tirāns, dižens cilvēks, kas apveltīts ar dabu "ar visām ārējām mežonības pazīmēm", tieši tāpēc viņam lemts spēlēt Hērodus un citus draudīgus karaļus.
Ar šīs krāsainās kompānijas ienākšanu pils atdzīvojas: malka sprakņo kamīnā, uz galda parādās ēdiens. Pirmo reizi ilgā laikā jaunais barons jūtas laimīgs. Klausoties aktieru pļāpāšanu, viņš nemitīgi piever acis uz Izabellu: barons iemīlēja ...
No rīta komiķi pulcējas uz ceļa. Izabella, kuras dvēselē ir pamodusies arī sajūta par Sigonyak, aicina viņu doties kopā ar viņiem - slavas un piedzīvojumu meklējumos. Ar prieku iemīlējies bruņinieks atstāj klanu ligzdas blāvās sienas un, Thespis vagonā, seko savai skaistajai kundzei.
Ceļmalas krodziņā aktieri satiekas ar Sigonyak kaimiņu - Marquis de Bruyere. Marki atpazīst baronu, bet, saprotot, ka viņš bija trupā savas mīlestības dēļ uz Izabellu, viņš ļauj viņam zināt, ka viņš to negrib atvērt inkognito režīmā. Turklāt pašu markīzi aizrauj koķets subretka un, vēloties turpināt mīlas dēku, aicina trupu uzstāties savā pilī.
Ceļā uz markīzi aktieriem uzbrūk bijušais bandas vadītājs un tagad vientuļais gangsteris Agostens, kuram palīdz mazais zaglis un laupītājs Čiquita. Lai iebiedētu ceļotājus, Agostens novieto sava ceļa bijušo līdzgaitnieku līķus, bruņojot tos ar musketēm. Tomēr drosmīgais Sigonyak nebaidās no neliešiem, viņš viegli atbruņo Agostenu un atklāj savu maldināšanu. Novērtējot fantastiku, aktieri izgudrojamo bandītu apbalvo ar pistoļu pāri, un Izabella pasniedz Čiquitai viņas pērļu kaklarotu, tādējādi izpelnoties mazā zagļa aizkustinošo atzinību: meitene apsola nekad viņu nenogalināt.
Spēle, ko Tirānas trupa spēlē Brūveres pilī, ir milzīga veiksme. Marķīze nokrīt ar galvu virs papēžiem, iemīloties burvīgajā subretretē, un Leandrei izdodas uzvarēt skaistās marķīzes de Bruyeres sirdi. Tomēr - diemžēl! - viņa dedzīgo vēstuli marķīzei pārtvēra viņas vīrs, un viņš pavēl kalpotājiem pārspēt nabaga histrionu ar nūjām. Marķīrs de Bruyère patur tiesības mainīt vienīgi laulības nodokli.
Diezgan papildinājuši savu kasi, aktieri pamet pili. Leandrs berzē savas sasitās puses. Pa ceļam viņu vagonu apdzina bagāts vagons, kas rotāts ar Markija de Brūjera ieročiem. Kalpi marķīša gaismā dedzīgam pielūdzējam atņem diezgan subretku - protams, ar viņas pilnīgu piekrišanu. Pa ceļam Izabella stāsta Sigonjakam skumju savas dzīves stāstu. Viņas māte, aktrise, kura spēlēja karalienes traģēdijās, bija ne tikai ļoti glīta, bet arī lepna un vienmēr cīnījās pret kaitinošajiem draugiem. Tikai vienreiz viņas sirds trīcēja un viņa padevās varenam un cēlam muižniekam. Šīs mīlestības auglis bija Izabella. Valsts intereses neļāva muižniekam precēties ar aktrisi. Izabellas māte, nevēloties kļūt par pienākumu pret nodevīgo mīļāko, aizbēga ar mazo meitiņu un turpināja spēlēt uz skatuves. Drīz viņa nomira - nokalta no ilgām, un mazā Izabella palika Tirānas trupā, kur viņu uzaudzināja. Viņa nezina sava tēva vārdu, no viņas tiek saglabāts tikai gredzens ar ģimenes ģerboni.
Aktieru ceļā nokļūst sniegputenis, kura laikā Matamors mirst. Trupai ir izmisums - bez komiksa kapteiņa nav iespējams atskaņot kādu skaņdarbu no viņu repertuāra! Vēlēdamies pateikties saviem jaunajiem draugiem, Sigonyak nolemj ieņemt Matamor vietu uz skatuves. Viņš paziņo, ka viņš zaudē savu baronālo titulu, “slēpj to stilā kā nevajadzīgu kleitu” un uzņem kapteiņa Frakasa vārdu!
Aktiera Bellombra fermā Sigonyak veiksmīgi debitē Thracassus lomā pirms zemniekiem. Bet viņu sagaida smags pārbaudījums: Puatjē viņam būs jāiet uz skatuves cildenas publikas priekšā, tas ir, grimasē, jāspēlē gļēvulis un fanfarons, jāiztur sitieni no liktenīgā Leander, pirms viņa vienaudži piedzimst. Lai pārvarētu kaunu, Sigonyak uzliek kartona masku ar sarkanu degunu, kas ir diezgan piemērots viņa tēlam.
Skaistās Izabellas konkursa dalība palīdz Sigonyak izcili spēlēt savu lomu. Izrāde ir mežonīgi veiksmīga. Turklāt Zerbina atgriežas trupā, kurai ir garlaicīgi ar viņas mīļāko lomu. Tomēr arī Markīze seko viņai: viņš nevar noliegt sev prieku, redzot savu ekscentrisko mīļoto uz skatuves.
Pieticīgā Izabella pēkšņi parādās cēls pielūdzējs - jaunais hercogs de Vallombrezs, augstprātīgs, glīts, sabojāts ar vieglajām uzvarām pār sievietēm, izraisīja aizraušanos ar viņu. Saņēmis pelnītu atspēkojumu, hercogs kļūst nikns. Iekļūstot ģērbtuvē, viņš ar neuzmanīgu žestu vēlas uzlīmēt mušu uz jaunās aktrises krūtīm. Sigonyak dzelzs roka pārtrauc nesavaldīgo. Neizņemot savu masku, barons izaicina hercogu uz dueli.
Hercogs neuzskata, ka Thracassus aizsegā slēpjas kāds muižnieks, un nosūta viņa dienestā esošos kareivjus, lai pieveiktu nekaunīgo komiķi. Bet Sigonyak kopā ar kolēģiem aktieriem izkliedē hercoga kalpus. No rīta markīzi de Brūvere nāk pie hercoga un ceļ viņu no barona de Sigognac izaicinājuma. Marķīri apliecina baronu klana muižniecību un māca, ka jauneklis tieši dēļ Izabellas pievienojās klaiņojošajiem aktieriem. Vallombrez pieņem izaicinājumu.
Sigonyak, kura skolotājs bija tikai uzticīgais Pjērs, kurš kādreiz bija strādājis paukošanas skolotāja jomā, pats to nezinot, bija smalki izpētījis dižciltīgo mākslu piederēt zobenam. Viņš viegli pieveic hercogu - ievaino viņu rokā, tādējādi liedzot viņam iespēju turpināt cīņu.
Uzzinot dueli, Izabella nobijās un vienlaikus pārvietojās - viņas dēļ dižciltīgais Sigonjaks riskēja ar savu dzīvību! Ir cienītāju skaidrojums. Barons piedāvā Izabellai roku un sirdi. Bet viņa to noraida: aktrisei bez saknēm nav tiesību uz muižnieka roku, un gods neļauj viņai kļūt par viņa kundzi. Tāpat kā viņa mīļais, arī Sigonyak ir gan izmisis, gan priecīgs, tomēr viņam nav citas izvēles kā turpināt sekot trupai, pasargājot Izabellu no Vallombrezas mahinācijām.
Cenšoties paslēpties no hercoga vajāšanām, aktieri dodas uz Parīzi, cerot pazust viņa pārpildītajā dzīvē. Bet atriebīgais muižnieks viņus vēro. Parīzē viņš nolīgst pirmās šķiras paukotāju un krūškurvja Žakmenu Lampourdu, lai nogalinātu Sigognac. Tomēr barons dod zobenu labāk nekā algots slepkava un atbruņo viņu. Lampourds, kuru apbrīno jaunekļa paukošanas prasme, zvēr mūžīgu uzticību viņam. Godīgs sacker pat sola atgriezt klientam naudu, kas viņam samaksāta par Sigonyak slepkavību.
Vallombrezs mēģina nozagt Izabellu no viesnīcas, kurā apmetās aktieri, taču viņam tas neizdodas. Negants hercogs dodas pie viltības. Viņš nosūta savu kalpu uz Tiranu, un viņš noteikta grāfa vārdā uzaicina aktierus uz pili netālu no Parīzes, solot labi samaksāt. Tiklīdz furgons atstāj pilsētas robežas, hercoga kalpi nolaupa Izabellu: viņi uzbrūk viņai, kad viņa un Sigonyak lēnām dodas aiz vagona. Lai Sigonikaks nevarētu meiteni atgrūst, viņam virsū tiek izmests plats apmetnis ar svina malās iesietu apli, kurā viņš ir iepinies, it kā tīklā. Kad baronam izdodas atbrīvoties, nolaupītāji jau ir tālu. Aktieri saprot, ka viņi ir maldināti. Sigonyak zvēr nogalināt hercogu.
Nolaupītāji ved Izabellu uz Vallombrezas pili. Tajā meitene atklāj Čikitu: Agostenu pavada mazs zaglis, kurš tiek nolīgts kopā ar citām plecu siksnām, lai apsargātu pili. Izabella lūdz meiteni pateikt Sigonyak, kur viņa atrodas.
Hercogs de Vallombrezs mēģina pārņemt Izabellu, bet Sigonjaks un viņa aktieri, kas ieradās laikā, izjauc viņa plānus. Starp Sigonyak un Vallombrezom sākas sīvs duelis, un barons mirstīgi ievaino pretinieku. Pēkšņi parādās hercoga tēvs - majestātiskais princis de Vallombrezs. Uzzinājis par dēla negodīgo rīcību, viņš, šķiet, sodīja vainīgos un atjaunoja taisnīgumu. Atzīmējis uz Izabellas rokas gredzenu, ko viņa ieguvusi no mātes, viņš atpazīst viņu un saprot, ka meita, kuru nolaupījis viņa dēls, ir viņa meita.
Aktieri ar Sigonyak pamet pili. Princis pamet kopā ar viņu jaunatklāto meitu. Valombrezas hercogs, kurš izrādījās Isabella brālis, ir tuvu nāvei.
Sigonyak, kuru nekas cits neatliek klaiņojošu komiķu trupā, atstāj viņus un, apraudājis mīlestību, atgriežas dzimtajā pilī, plānojot pārējās dienas pavadīt savās drēgnajās sienās.
Ar ārstu pūlēm un Izabellas gādību hercogs atveseļojas. Vēlēdamies samierināties ar savu māsu, viņš dodas uz Sigognacu, lai panāktu mieru ar viņu un piedāvātu viņam Izabellas roku, kuru princis de Vallombrezs atzina par viņa meitu.
Izabella apprecējas ar Sigonyak. Pakalpojumā viņa ņem savus draugus-aktierus, kā arī Čikitu, kurš zaudēja savu patronu: bandīts Agosten tika notiesāts uz riteņiem, un mazais zaglis, glābdams savu draugu no apkaunojošas sodīšanas, sadūra viņu ar dunci.
Tātad, barona sapņi piepildījās: ģimenes pils tika atjaunota, iedegās Sigonyak ģerbonis - trīs stārķi uz debeszils lauka, ticīgie Bayard un Miro atrada siltu kabīni, un Pierre - bagātīgu akmeni. Tiesa, Belzebubs mirst, bet caur viņa nāvi Sigonjaks kļūst bagāts - dodoties apglabāt kaķi, viņš atrod dārgumu.
Cienītājiem apvienojoties, bēdu mājvieta kļuva par laimes mājvietu. "Patiesi, liktenis zina, ko dara!"